• Acquisizioni complessive per €2.776 MN con un portafoglio ordini in crescita del 42% rispetto al 31 dicembre 2013

• Ricavi: €1.583 MN (+14,4% vs. 2013 proforma*)

• EBITDA: €127 MN (+41,2% vs. 2013 proforma*)

• Utile Netto: €50,6 MN (+443% vs. 2013 proforma*)

Milano, 19 marzo 2015 – IlConsiglio di Amministrazione di Maire Tecnimont S.p.A. ha esaminato e approvato in data odierna il Progetto di

Bilancio di Esercizio ed il Bilancio Consolidato di Gruppo 2014.

HIGHLIGHTS CONSOLIDATI

In seguito all’entrata in vigore dei principi contabili IFRS 10 e IFRS 11 sono state ridefinite le regole di consolidamento delle partecipazioni del Gruppo Maire Tecnimont. In particolare il principio IFRS 11 prevede che le partecipazioni in Joint Venture a far data dal 1° gennaio 2014 sono consolidate con il metodo del Patrimonio Netto; in precedenza tali partecipazioni erano consolidate con il metodo proporzionale. I dati patrimoniali ed economici del Gruppo sono presentati secondo le nuove regole di consolidamento; i dati dei periodi precedenti sono stati rettificati per assolvere ad una finalità informativa comparativa.

**Per Business Profit si intende il margine industriale prima dell’allocazione dei costi generali e amministrativi e delle spese di ricerca e sviluppo.

Risultati economici consolidati al 31 dicembre 2014

I Ricavi del Gruppo Maire Tecnimont ammontano a €1.583,2 milioni, in incremento del 5,7%. Il fatturato del 2013 includeva circa €114,4 milioni riferiti alle commesse Cociv e Metro Copenhagen, che sono state dismesse nel corso del 2013. Al netto di tali componenti, si registra un incremento dei ricavi pari al 14,4%.

Il Business profit è pari a€210,3 milioni, in aumento del 21,7% (escludendo le commesse di Cociv e Copenhagen), grazie all’evoluzione dei progetti in portafoglio a maggiore redditività ed all’impatto del progetto Bocamina.

Il Margine di Business è pari al 13,3%, in incremento di 0,8 punti percentuali (escludendo le commesse di Cociv e Copenhagen).

I costi generali e amministrativi sono pari a €77,7milioni, in diminuzione di circa €1,0 milione, espressione degli effetti ormai marginali della continua ricerca di abbattimento dei costi di struttura.

L’EBITDA è pari a€126,9 milioni (8,0% sui ricavi), in incremento del 9,3% (+41,2% escludendo gli effetti delle commesse Cociv e Copenaghen) a seguito di quanto già commentato a livello di Business Profit.

La voce ammortamenti, svalutazionieaccantonamenti ammonta a €23,5 milioni, in decremento di €2,7 milioni.

Il Risultato Operativo (EBIT) è pari a €103,4 milioni, in aumento del 14,9% (+40,3% escludendo gli effetti delle commesse Cociv e Copenaghen).

Il Risultato netto della gestione finanziaria è negativoper€42,0 milioni, in peggioramento di €2,2 milioni. Al netto delle svalutazioni di alcune partecipazioni immobiliari, tale risultato registra un miglioramento di €0,4 milioni.

Il Risultato ante imposte è positivo per €61,4 milioni, a fronte del quale sono state stimate imposte per un ammontare pari a €10,7 milioni. Il tax rate effettivo è pari a circa il 17,5% in conseguenza dell’utilizzo di perdite fiscali pregresse precedentemente non valorizzate.

L’Utiledell’esercizio è pari a €50,6 milioni, inmiglioramento del443%, escludendo le commesse di Cociv e Copenhagen.

La Posizione Finanziaria Netta (“PFN”), intesa come Indebitamento Finanziario Netto, è pari a €365,0 milioni, rispetto ai €332,3 milioni al 31 dicembre 2013.

Il Patrimonio Netto Consolidato ammonta a €93,7 milioni, in aumento di €58,5milioni rispetto al 31 dicembre 2013. La variazione è principalmente riconducibile al risultato dell’esercizio e all’iscrizione della componente “equity” del Prestito obbligazionario convertibile pari a circa €7 milioni.

Andamento economico per Business Unit

BU Technology, Engineering & Construction

I ricavi ammontano a €1.449,0 milioni, in aumento del 21,1%. Tale variazione è principalmente riconducibile all’avanzamento delle nuove acquisizioni. Il Business Profit ammonta a €215,0 milioni, in aumento del 27,5%, equivalente ad un Margine di Business del 14,8%. L’EBITDA ammonta a €138,2 milioni (9,5% sui ricavi), in aumento del 45,4%.

BU Infrastrutture & Ingegneria Civile

I ricavi ammontano a €134,2 milioni,in diminuzione del 55,4%. Tale variazione è principalmente riconducibile alle già indicate cessioni delle commesse Cociv e Metropolitana Copenhagen. Al netto di queste due commesse, la diminuzione dei ricavi è del 28,2%. Il Business Profit è negativo e pari a -€4,7milioni, contro i €4,2 milioni del 2013 al netto delle commesse Cociv e Metro Copenhagen. Il Margine di Business è negativo e pari a -3,5%. L’EBITDA risulta essere negativo e pari a -€11,3 milioni rispetto ad un valore negativo per €5,2 milioni (2013 pro-forma).

Acquisizioni e Portafoglio Ordini

Nel corso del 2014, l’attività commerciale del Gruppo ha generato una raccolta di nuovi ordini per €2.775,8 milioni, in aumento di €1.601,8 milioni (+136%) rispetto al 31 dicembre 2013. In particolare rientrano nei nuovi ordini: l’importante progetto di Al Dabb’iya (Abu Dhabi) per il cliente ADCO - Abu Dhabi Company for Onshore Oil Operations, per un valore pari a circa USD2,3 miliardi, l’espansione Fase II della raffineria di Sonara in Camerun, per un valore pari a circa €456 milioni e il progetto Refinery Off Gas (ROG) per la raffineria Total di Anversa, per un valore pari a circa €193 milioni.

Il Portafoglio Ordini al 31 Dicembre 2014 è pari a €4.951,5 milioni, in forte aumento (+42%) rispetto al 31 dicembre 2013 quando era pari a €3.482,0 milioni.

Fatti di rilievo successivi al 31 dicembre 2014

In data 30 gennaio 2015, Maire Tecnimont S.p.A. ha annunciato che le sue controllate Tecnimont, Tecnimont Chile e Tecnimont do Brasil hanno sottoscritto insieme ai partners di consorzio SES e SES Chile (Gruppo SES), una transazione generale e definitiva di comune soddisfazione con la controparte Endesa Chile in relazione al contratto EPC per la realizzazione del progetto Bocamina II in Cile, sottoscritto il 25 luglio 2007. L’incasso di competenza del Gruppo Tecnimont, pari a circa USD139,4 milioni comprensivo dell’IVA, come concordato con la controparte, è atteso entro e non oltre il 6 aprile 2015.

In data 5 febbraio 2015, Maire Tecnimont S.p.A. ha annunciato di aver ricevuto un’offerta vincolante per l’acquisto della quota di maggioranza, pari al 66%, del capitale sociale di BiOlevano S.r.l. (BiOlevano), proprietaria della centrale a biomassa localizzata a Olevano Lomellina, da una cordata di imprenditori italiani. La transazione, dalla quale si attende un incasso complessivo di circa €80 milioni, prevede: un incasso al closing di un ammontare pari a circa €56 milioni, comprensivo del ripagamento dei crediti vantati da società del gruppo Maire Tecnimont, una quota di €6 milioni da corrispondere in tre anni dalla data del closing, nonché un’ulteriore quota di circa €18 milioni soggetta al soddisfacimento di alcune condizioni. Il closing dell’operazione è previsto entro il 31 marzo 2015.

In data 12 marzo 2015, Tecnimont S.p.A. in consorzio con Archirodon ha firmato un contratto EPC con ABU DHABI GAS LIQUEFACTION COMPANY LTD. (ADGAS) per la realizzazione del Package 1 IGD Expansion Project, ad Abu Dhabi, EAU. Il valore complessivo del progetto è pari a circa USD 490 milioni, di cui circa USD 225 milioni (46% del valore complessivo) di competenza del Gruppo Maire Tecnimont. Tecnimont è il leader della partnership. Il completamento è atteso entro 40 mesi a partire dalla data esecutiva, e precisamente il 17 febbraio 2015.

Evoluzione prevedibile della gestione

Alla luce dei risultati positivi e della raccolta di nuovi ordini conseguiti nel corso del 2014 si prevede il mantenimento di una marginalità positiva anche per il 2015. Tale obiettivo continuerà ad essere conseguito anche grazie alle attività ad elevato contenuto tecnologico, in coerenza con l’orientamento strategico del Gruppo.

In dettaglio, il Gruppo prevede l’acquisizione nei prossimi trimestri di nuovi ordini nel core business, a conferma dell’avvenuto riposizionamento industriale che ha già generato nuove commesse nel 2014 e nei primi mesi del 2015.

Nel settore del Licensing si prevede una crescita delle attività, che porteranno alla registrazione di alcuni nuovi brevetti industriali, ed in parallelo una più ampia commercializzazione di tecnologie proprietarie.

Nel dettaglio lo sviluppo della gestione del 2015 è in linea con i presupposti strategici del Gruppo che si basano su un consolidamento delle attività tradizionali EPC, con una maggiore attenzione alle componenti E ed EP ed un’opportuna leva sul valore delle tecnologie e delle attività di service al cliente, attraverso lo sfruttamento delle competenze distintive che hanno contraddistinto costantemente il posizionamento del Gruppo sul mercato.

Il Gruppo, inoltre, continua a perseguire una politica di contenimento dei costi in linea con i risultati positivi già conseguiti nel 2013 e nel 2014.

La BU Infrastrutture & Ingegneria Civile prosegue nel processo di turn-around avviato nel corso dell’esercizio precedente e continuato nel 2014, attraverso un percorso di riconfigurazione delle strutture aziendali al fine sia di aumentarne la capacità di adattamento alla variabilità dei volumi di produzione che di consentirne una più elevata focalizzazione e capacità di risposta alla domanda di servizi di ingegneria.

Inoltre il Gruppo Maire Tecnimont prevede che nel corso delle prossime settimane si concretizzino gli incassi legati alla transazione per il progetto Bocamina e alla vendita della centrale di Biolevano, nonché conseguenti alla finalizzazione di un’operazione di finanziamento contratto da Stamicarbon e connessa alla successiva valorizzazione di una quota di minoranza della stessa, tramite una operazione di mercato destinata a investitori finanziari.

La combinazione delle operazioni sopra descritte consentirà di finalizzare un‘operazione di rifinanziamento complessivo del debito bancario esistente, una significativa riduzione del debito bancario a medio-lungo termine, nonché un deciso miglioramento dei termini e condizioni a valere sul debito residuo.

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Corporate Governance e Piano di incentivazione

Il Consiglio di Amministrazione ha approvato la Relazione sul governo societario e gli assetti proprietari per l’esercizio 2014, la Relazione sulla Remunerazione 2015 e l’adozione di un piano di incentivazione, per l’Amministratore Delegato e alcuni Senior Manager del Gruppo, basato su Phantom Stock.

Il piano di incentivazione di lungo termine, basato su Phantom Stock, è finalizzato a promuovere meccanismi di coinvestimento tra stakeholder e Senior Management, garantendo un bilanciamento tra obiettivi operativi di business e crescita del valore dell’azienda nel lungo termine, con conseguente riconoscimento e valorizzazione del commitment, supportando al contempo la retention delle risorse chiave.

Il Piano prevede l’assegnazione ai beneficiari di Phantom Stock la cui attribuzione, ai termini e alle condizioni previste dal Piano, determina l’insorgere del diritto alla corresponsione di un premio monetario. Il periodo di riferimento di detto Piano è il triennio 2015-2017. L’attribuzione delle Phantom Stock, e la relativa conversione in un premio monetario, avverranno entro il 31 dicembre 2018, subordinatamente alla verifica del conseguimento dell’obiettivo di performance del Piano.

Il Piano non avrà alcun effetto diluitivo sul capitale, non prevedendo l’assegnazione di azioni ma il riconoscimento di un premio di natura monetaria. I relativi dettagli sono contenuti nella Relazione sulla Remunerazione 2015 e nel Documento Informativo, approvati dal Consiglio di Amministrazione in data odierna, che saranno resi disponibili nei termini di legge.

Il Consiglio di Amministrazione ha altresì effettuato la verifica del possesso da parte dei Consiglieri di Amministrazione Gabriella Chersicla, Nicolò Dubini, Vittoria Giustiniani, Andrea Pellegrini e Patrizia Riva, dei requisiti di indipendenza ai sensi del Codice di Autodisciplina e del D. Lgs. 58/1998 (“TUF”).

Convocazione dell’Assemblea ordinaria degli Azionisti

Il Consiglio di Amministrazione ha deliberato di convocare in sede ordinaria per il 28 aprile 2015 in prima convocazione e, occorrendo, per il 29 aprile 2015 in seconda convocazione, l’Assemblea degli Azionisti, per sottoporre alla sua approvazione il Bilancio di esercizio al 31 dicembre 2014, l’adozione di un piano di incentivazione basato su Phantom Stock, per l’Amministratore Delegato ed il Senior Management del Gruppo, e la Relazione sulla Remunerazione 2015.

L’avviso di convocazione dell’Assemblea e le relazioni illustrative degli amministratori saranno pubblicati nei modi e nei termini di legge sul sito internet della Società www.mairetecnimont.com nella sezione Governance/Documentazione Assemblee degli Azionisti (http://www.mairetecnimont.com/it/governance/documentazione-assemblee-degli-azionisti/2015).

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Le seguenti informazioni sono rese a seguito di richiesta Consob:

Posizione Finanziaria Netta del Gruppo Maire Tecnimont e di Maire Tecnimont S.p.A.

La Posizione finanziaria netta del Gruppo Maire Tecnimont è rappresentata nella tabella seguente:

La posizione finanziaria netta al 31 dicembre 2014 è negativa e pari a €365,0 milioni, in aumento di €32,7 milioni rispetto al 31 dicembre 2013 (quando era negativa per €332,3 milioni). La variazione risente della fisiologica riduzione della liquidità nelle Joint Ventures legata all’evoluzione dei progetti, mentre l’indebitamento lordo risulta essersi incrementato a seguito dell’emissione del bond equity linked.

Con riferimento al bilancio individuale della capogruppo Maire Tecnimont S.p.A. la Posizione finanziaria netta della Società è rappresentata nella tabella seguente:

Posizioni debitorie scadute del Gruppo

Il Gruppo al 31 dicembre 2014 ha debiti commerciali verso terzi scaduti da oltre 90 giorni pari a €39,03 milioni. Tale dato tiene conto dei piani di pagamento concordati con i fornitori e risulta sostanzialmente in linea con quello al 30 settembre 2014. Il Gruppo ha, infatti, proceduto alla definizione di piani di rientro per i quali si sta procedendo a un decumulo graduale delle partite commerciali più anziane compatibilmente con gli effetti positivi previsti dall’evoluzione del piano industriale e sulla base delle tempistiche dei flussi di cassa rinvenienti dello stesso.

Nel corso del 2014 sono stati ricevuti solleciti di pagamento nell’ambito dell’ordinaria gestione amministrativa. Al 31 dicembre 2014 non ci sono da segnalare posizioni finanziarie debitorie scadute. Al 31 dicembre 2014 non risultano in essere posizioni tributarie e previdenziali scadute.

Rapporti con parti correlate

Con riferimento all’informativa sulle parti correlate si informa che tutte le operazioni poste in essere con parti correlate sono regolate a condizioni di mercato. Al 31 dicembre 2014 i rapporti di credito/debito, anche finanziari (comprensivi di eventuali anticipi/acconti), costi/ricavi della società nei confronti di parti correlate sono riportati per natura nelle tabella seguenti. Le tabelle riportano anche le posizioni patrimoniali derivanti da operazioni avvenute nel corso dell’esercizio precedente e in corso di definizione:

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Conference Call in Webcast

I risultati al 31 dicembre 2014 saranno illustrati oggi alle ore 18.00 nel corso di una conference call in webcasttenuta dal top management.

La conference call potrà essere seguita in modalità webcast collegandosi al sito internet www.mairetecnimont.com e cliccando sul banner “Risultati al 31 dicembre 2014” nella Home Page oppure attraverso il seguente url:

http://services.choruscall.eu/links/mairetecnimont150319.html

In alternativa alla modalità webcast sarà possibile partecipare alla conference call chiamando uno dei seguenti numeri:

Italia: +39 02 805-8811

UK: +44 1212 818-003

USA: +1 718 705-8794

La presentazione illustrata dal top management sarà disponibile dall’inizio della conference call sul sito www.mairetecnimont.com nella sezione “Investitori/ Presentazioni”

(http://www.mairetecnimont.com/it/investitori/presentazioni).

La presentazione sarà altresì messa a disposizione sul meccanismo di stoccaggio autorizzato 1info (www.1info.it).

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Dario Michelangeli, in qualità di dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari, dichiara - ai sensi del comma 2, articolo 154-bis del D. Lgs. n. 58/1998 (“Testo Unico della Finanza”) - che l’informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alle risultanze documentali, ai libri e alle scritture contabili.

Il progetto di Bilancio di Esercizio e il Bilancio Consolidato di Gruppo al 31 dicembre 2014 sarà messo a disposizione del pubblico, presso la sede della Società e presso Borsa Italiana, nonché sul sito internet www.mairetecnimont.com nella sezione Investitori/Documenti e Presentazioni nei termini di legge.

Questo comunicato stampa, e in particolare la sezione intitolata “Evoluzione prevedibile della gestione”, contiene dichiarazioni previsionali. Queste dichiarazioni sono basate sulle attuali stime e proiezioni del Gruppo, relativamente ad eventi futuri e, per loro natura, sono soggette ad una componente intrinseca di rischiosità ed incertezza. I risultati effettivi potrebbero differire significativamente da quelli contenuti in dette dichiarazioni a causa di una molteplicità di fattori, incluse una continua volatilità ed un ulteriore deterioramento dei mercati del capitale e finanziari, variazioni nei prezzi delle materie prime, cambi nelle condizioni macroeconomiche e nella crescita economica ed altre variazioni delle condizioni di business, oltre ad altri fattori, la maggioranza dei quali è al di fuori del controllo del Gruppo.

Maire Tecnimont S.p.A.

Maire Tecnimont S.p.A., società quotata alla Borsa di Milano, è a capo di un gruppo industriale (Gruppo Maire Tecnimont) leader in ambito internazionale nei settori dell’Engineering & Construction (E&C), Technology & Licensing e Energy Business Development & Ventures con competenze specifiche nell’impiantistica in particolare nel settore degli idrocarburi (Oil & Gas, Petrolchimico, Fertilizzanti) oltre che nel Power Generation e nelle Infrastrutture. Il Gruppo Maire Tecnimont è presente in circa 30 paesi, conta circa 45 società operative e un organico di circa 4.300 dipendenti, di cui oltre la metà all’estero. Per maggiori informazioni: www.mairetecnimont.com.

Download degli schemi relativi al Conto Economico, Stato Patrimoniale e Rendiconto Finanziario consolidati e civilistici